美国称ASML的关键芯片设备已在中国，ASML对此表示异议

彭博社报道，美国商务部长霍华德·卢特尼克最近警告阿斯麦（ASML）的高管，称该公司的一台极紫外（EUV）光刻机可能已抵达中国。这些系统是目前唯一能够制造最先进半导体图案的设备，若其出现在中国，将违反自特朗普第一届政府以来执行的出口限制。

美国官员声称拥有证据，证明阿斯麦向中国运送了与EUV相关的组件和运输设备，但他们拒绝向彭博社或阿斯麦透露这些细节。该公司坚持认为，中国境内不存在此类机器，也从未存在过。商务部未就其是否掌握中国境内存在EUV系统的证据一事回应询问。

虽然这看似与半导体行业之外的人无关，但这至关重要。阿斯麦是一家荷兰公司，在普通大众中鲜为人知，但在全球AI基础设施建设中占据主导地位，这与英伟达（Nvidia）和主要云提供商不同。它制造着唯一能够进行EUV光刻的设备，而EUV光刻是印制定义前沿芯片的微观电路图案所必需的工艺。

台积电（TSMC）生产的所有高端处理器都依赖阿斯麦的工具，台积电是为英伟达和苹果提供芯片的代工厂。这些系统耗时二十年、耗资数十亿美元才开发出来，目前没有任何替代供应商。这一垄断地位使阿斯麦成为欧洲最有价值的上市公司，市值约为7000亿美元，这得益于对AI芯片需求的激增。

中国境内可能存在EUV机器的意义重大，因为这将代表美国旨在防止先进AI能力加强北京军事和工业部门的出口管制措施遭遇重大失败。

六周前，在这些报道之前，我与阿斯麦首席执行官克里斯托夫·富凯（Christophe Fouquet）就此事进行了交谈。

富凯表示，阿斯麦追踪其发出的每一台机器，确认它们要么由受监控的客户使用，要么已被拆解并退回。他解释说，该公司多年前建立了一个内部安全防火墙，将有权访问EUV技术的员工与无权访问的员工分开。中国员工被有意排除在此访问权限之外。他强调，制造EUV机器之所以可能，是因为80%的技术源自数十年的先前的知识，而剩下的20%——即产生EUV光本身——又花了20年才解决。他的论点是，如果没有先前的拥有，逆向工程是不可能的，而且中国从未有过这样的机器。

商业逻辑也表明，阿斯麦不会冒着失去出口许可证的风险来秘密供应中国客户。该公司向中国出售较旧的深紫外（DUV）工具，这种做法已维持了十年。富凯称这是战略决策，旨在保持代差，从而在不创造未来竞争对手的情况下开展业务。阿斯麦预计，其2026年收入的约20%将来自这些获准的销售。冒着EUV禁令的风险去进行一笔非法销售，将危及这一收入及其作为欧洲最有价值的工业垄断地位。

这些观点并不能彻底驳斥指控。政府尚未公布其证据，在相关信息公开之前，应暂缓做出判断。

在卢特尼克的领导下，商务部去年晚些时候同意向xLight投资高达1.5亿美元，这是一家开发下一代光源技术的初创公司，可能挑战阿斯麦的EUV垄断地位。xLight的首席执行官此前将该公司描述为阿斯麦的未来合作伙伴，旨在创建可与现有系统集成而非取代它们的硬件。当我在五月份就此问题与富凯交谈时，他礼貌但持怀疑态度，表明阿斯麦并不认为xLight的技术对其领导地位构成威胁。

目前尚不清楚卢特尼克对阿斯麦的压力是否与这项投资有关。两者之间没有公开联系，这两个问题可能无关。然而，值得审视的是，一位联邦官员在审查一家垄断企业的同时，其机构又资助了一家旨在颠覆该垄断企业核心技术的初创公司，这是否存在利益冲突。

xLight并非光刻领域的唯一竞争对手。彼得·蒂尔（Peter Thiel）与特朗普的政治圈子有着长期的联系，他支持Substrate，这是一家追求与EUV相抗衡的技术、且具有比xLight更直接竞争野心的初创公司。

正如彭博社报道的那样，国会目前提出的一项两党法案提议禁止所有阿斯麦深紫外（DUV）设备运往中国，这些设备约占该公司预计2026年收入的20%。该法案已于四月通过了一个关键委员会，特朗普政府尚未就此采取官方立场。

上图：阿斯麦首席执行官克里斯托夫·富凯